欢迎光临冯圈新闻-http://www.tryseven.com
用户名: 密码: 注册|忘记密码?
 
当前位置:冯圈新闻>财经>武汉当代明诚文化体育集团股份有限公司债券发行预案公告

武汉当代明诚文化体育集团股份有限公司债券发行预案公告

2019-11-08 15:45:56 | 发布者:冯圈新闻 | 热度:1870 
导读: (五)担保情况本次发行公司债券拟由武汉当代科技产业集团股份有限公司提供全额无条件不可撤销的连带责任保证担保,具体的担保合同提请股东大会授权董事会或董事会授权人士确定。(十)决议有效期本次非公开发行公司

证券代码:600136证券缩写:当代明城公告编号。:Lin2019-127

董事会和公司全体董事保证本公告内容无虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个人和连带责任。

一、公司符合向合格投资者非公开发行公司债券条件的说明

根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《公司债券发行和交易管理办法》等相关法律、法规和规范性文件,公司将公司的实际情况与上述相关法律、法规和规范性文件的规定逐一进行了比较。本公司认为,本公司符合现行公司债券监管政策和公司债券非公开发行条件的各项规定,具备公司债券非公开发行资格,不存在要求公司债券非公开发行的相关情况。

二.问题概述

(一)本次债券发行的面值和规模

该债券的面值为人民币100元。本次非公开发行的公司债券规模不超过6亿元(含6亿元),可一次发行或分期发行。具体发行规模和发行方式应提交股东大会授权董事会或董事会授权人根据发行时公司的资本需求和市场情况在上述范围内确定。

(2)债券到期

本次非公开发行公司债券的期限不得超过3年。具体期限结构应提交股东会授权董事会或董事会授权人根据发行时公司的资本要求和市场情况在上述范围内确定。

(3)债券利率及其确定方法

本次公司债券非公开发行的名义利率及其确定方法,由公司和主承销商根据市场情况,通过协商确定。

(四)发行方式和发行对象

公司债券以非公开方式发行。发行对象为符合《公司债券发行交易管理办法》规定的合格投资者,发行对象不超过200人。

(五)担保情况

本次发行的公司债券由武汉当代科技产业集团有限公司担保,并提供全面、无条件、不可撤销的连带责任担保。具体担保合同提交股东大会授权董事会或董事会授权人确定。

(六)筹集资金的目的

本次发行公司债券募集资金用于补充营运资金,扣除发行成本后偿还债务。

(七)向公司股东配售股份的安排

这种公司债券的非公开发行不会给予公司股东优先权。

(八)债券转让

本次非公开发行公司债券发行完毕后,公司将在满足相关要求的前提下,尽快在证券交易所等相关交易场所办理相关转让手续。

(9)公司的信用状况和偿债保证措施

该公司在过去三年中信誉良好。在还本付息担保措施方面,如债券本息预计不能按期支付或到期未能按期支付,请股东大会授权董事会或董事会授权人至少采取以下担保措施:

(一)不向股东分配利润。

(二)暂停实施重大外商投资、并购等资本支出项目;

(三)降低或者暂停公司董事和高级管理人员的工资和奖金。

(4)公司主要负责人不得调动。

(十)决议的有效性

公司债券非公开发行决议自公司股东大会审议通过之日起24个月内有效。

(十一)关于发行公司债券的授权事项

为有效协调公司债券发行过程中的具体事宜,董事会要求股东大会授权董事会及董事会授权人员处理公司债券发行的所有事宜,包括但不限于:

1.在我国相关法律、法规和规范性文件允许的范围内,根据公司和市场的具体情况,确定本次非公开发行公司债券的具体发行方案,修订和调整本次发行公司债券的发行条款,包括但不限于具体发行规模、债券利率或其确定方法、发行价格、发行方式、发行对象、发行时间。 是否撤销或赎回条款、担保方案、信用评级安排、还款期限和方式、转账安排及其他与发行条款相关的事项;

2.决定和聘请本次公司债券私募发行的中介机构和债券受托人,签署债券受托人协议,制定债券持有人会议规则;

3.决定并聘请本次非公开发行公司债券的担保人签署担保协议;

4.签署与本次公司债券非公开发行相关的合同、协议和各种法律文件;

5.根据监管部门的意见、政策变化或市场情况变化,除相关法律法规和公司章程规定需要股东大会重新表决的事项外,对本次公司债券非公开发行的相关事项进行相应调整,或者根据实际情况决定是否继续发行公司债券;

6.办理本次非公开发行公司债券的备案、发行和转让等相关事宜;

7.办理与本次公司债券非公开发行相关的其他事项。

上述授权期限自股东大会批准公司债券非公开发行提案之日起至授权事项完成之日止。

三、公司的简要财务会计信息

对于公司2016年、2017年和2018年的财务报告,沈重中环会计师事务所(特殊普通合伙)分别出具了标准无保留审计报告。本公司2019年1-6月的财务报告未经审计。本公司2016-2018年及2019年1月至6月的财务会计信息如下:

(一)最近三年及一期公司合并报表范围的变化

1.近三年公司合并范围变化及一期

2016年的变化

2017年的变化

2018年的变化

2019年半年度变化

2.截至2019年6月30日,纳入合并会计报表范围的一级子公司如下:

(二)公司最近三年和第一期合并财务报表

1.综合平衡表

单位:万元

注:2019年1月至6月的数据未经审计

2.损益汇报表

3.合并现金流量表

(三)公司最近三年及母公司第一期财务报表

1.母公司资产负债表

2.母公司利润表

3.母公司现金流量表

(四)公司最近三年和第一期的主要财务指标

(五)公司管理简明财务分析

合并会计信息能够充分反映公司的整体财务实力和信用状况。因此,为了充分反映公司的实际情况和财务实力,将结合公司合并报表的财务数据进行以下分析。对公司资产负债结构、现金流、盈利能力、未来业务目标和盈利能力可持续性的分析如下:

1.资产结构分析:

公司截至2019年6月30日、2018年12月31日、2017年12月31日和2016年12月31日的资产(合并报表口径)如下表所示:

注:2017年3月31日,财政部修订发布了《企业会计准则第22号——金融工具的确认和计量》(财会〔2017〕7号)、《企业会计准则第23号——金融资产的转移》(财会〔2017〕8号)、《企业会计准则第24号——套期会计》(财会〔2017〕9号)。2017年5月2日,修订发布了《企业会计准则第37号——金融工具列报》(财企[〔2017〕14号)。上述四项被称为“新金融工具标准”,要求国内上市企业于2019年1月1日生效。公司将于2019年1月1日实施该指南。

2019年4月30日,财政部发布《关于修改和发布2019年企业总财务报表格式的通知》(财块[[2019]6号)(以下简称“财块[[2019]6号”),要求实施《企业会计准则》的非金融企业按照财块[[2019]6号的要求编制和实施2019年中期财务报表和年度财务报表以及后续期间的财务报表

截至2016-2018年末和2019年6月底,公司总资产分别为3,579,988,000元、5,212,612,000元、10,063,419,800元和10,066,309,82元。截至2017年末,公司总资产比上年末增加15.46232亿元,增幅为43.19%,主要是由于长期待摊费用、无形资产及其他应收款项增加。截至2018年末,公司总资产较去年年末增加55.79836亿元,增幅为107.45%,主要是由于合并范围的变化和可供出售金融资产公允价值的变化导致无形资产和其他非流动资产增加。截至2019年6月底,公司总资产同比增长2893.4万元,增幅0.27%。

从资产构成来看,公司近三年和一期流动资产总额分别占本期总资产的55.02%、63.78%、49.44%和37.30%。过去三年和一期,非流动资产分别占总资产的44.98%、36.22%、50.56%和62.70%。本公司资产的变动主要是由于本公司于2016年完成收购双刃剑和尼斯国际以及于2018年收购新英格兰体育而导致合并报表范围的变动。公司从重资产模式向轻资产模式转变,完成了产业方向调整的重大战略转型,将企业未来发展方向锁定为增长更好、发展前景广阔的文化体育产业。

2.债务结构分析:

本公司截至2019年6月30日、2018年12月31日、2017年12月31日和2016年12月31日的负债(合并报表的范围)如下表所示:

近三年和一期,公司负债总额分别为11.09975亿元、22.386222亿元、63.98948亿元和61.63586亿元。截至2017年底,公司负债总额比上年末增加1.27万亿元,增幅为114.46%,主要原因是短期贷款、预付款和长期应付款大幅增加。截至2018年底,本公司负债总额较去年年底增加40.18326亿元人民币,增幅为168.81%,主要原因是新英格兰开曼公司现金收购股份导致计息负债增加。截至2019年6月底,公司负债总额减少2.388662亿元,降幅为3.81%。

从债务结构来看,公司近三年和一期流动负债总额分别为5.141347亿元、1.1757852亿元、3.680868亿元和3.8403734亿元,分别占负债总额的46.34%、49.40%、57.53%和62.31%。非流动负债总额分别为595,582,800元、1,244,770元、2,717,354,000元和2,232,315,510元,分别占负债总额的53.66%、50.60%、42.47%和37.69%。

3.现金流分析:

(1)经营活动的现金流量

过去三年和第一期,公司经营活动的净现金流量分别为-3.18696亿元,-8.27929亿元,2.166821亿元和5.09879亿元。

2017年,公司经营活动净现金流量比上年减少5.085293亿元,主要是由于影视公司增加了对影视作品的投资。2018年,公司经营活动产生的净现金流量比上年增加10439.81亿元,主要是由于报告期内合并报表中纳入了新英格兰开曼岛,强势媒体的募集速度加快。首先,公司影视作品的发行时间与期末应收账款余额有很强的相关性。如果最终影视作品的发行规模大,收入确认集中,一般会形成大量的最终应收账款余额。第二,影视剧行业应收账款的正常回收期为1-2年。收入和应收账款确认后,具体回收期应根据电视广播等时间点确定,年限较长。第三,该公司在过去两年中制作的电影和电视剧数量的增加导致支付给商品和服务的现金增加。针对上述情况,一方面,公司将通过加强应收账款管理,尽快收回资金;另一方面,公司将平稳预售影视作品应收账款带来的资金波动。此外,公司电视剧的销售客户主要是各大电视台,一般都有良好的信誉。自公司成立以来,从未有过电视台应收账款无法收回的情况。2019年1月至6月,本公司经营活动现金流量净额较去年同期增加728,693,500元,主要是由于子公司销售收入的增加和外部单位当期付款的增加。

(2)投资活动的现金流

过去三年和第一阶段,公司投资活动的净现金流分别为-64376.33万元,-5840.8万元,-381.76252万元和-123.209.82万元。

2017年,公司投资活动净现金流量比上年增加5.58725亿元,主要是由于公司对外投资减少。2018年,公司投资活动的净现金流量较上年减少37.59584亿元,主要是由于公司现金收购新英格兰开曼的股份。2019年1月至6月,公司投资活动的净现金流较去年同期增加9.66788亿元,主要是由于合并范围的变化。

(3)筹资活动的现金流量

过去三年和第一期,公司筹资活动的净现金流量分别为125.318万元、114.327万元、358.48万元和32.5559万元。其中,公司2018年筹资活动净现金流量较上年增加24704.93亿元,增幅较大,主要是由于公司子公司体育发展集团(Sports Development Group)和新爱体育(New Love Sports)的增资,以及收购新英格兰开曼股份产生的计息负债。2019年1月至6月,公司筹资活动净现金流量较去年同期减少2,457,112,600元,主要是由于偿还贷款。

4、偿付能力分析:

公司过去两年的主要偿付能力如下表所示:

注:(1)资产负债率=负债总额/资产总额;

(2)流动比率=流动资产/流动负债;

(3)速动比率=(流动资产-存货)/流动负债。

短期偿债能力:在过去三年和第一阶段,公司流动比率分别为3.83、2.78、1.43和1.04,速动比率分别为2.49、1.72、1.10和0.72。短期偿付能力水平呈下降趋势。2018年流动比率和速动比率下降的主要原因是当年未偿还股东贷款的积累导致其他应付款增加。新英格兰开曼岛列入合并报表导致应付税款和预付款大幅增加;除了尚未支付给其他投资者的影视业务份额外,应收账款也有所增加。

长期偿债能力:过去三年和第一阶段,公司资产负债率分别为31.00%、46.43%、60.17%和58.90%,呈现上升趋势。一方面,随着公司规模的扩大,公司的资本支出和对营运资本的需求也相应增加,从而推动债务规模不断增加,提高公司的负债率。另一方面,集团盈利能力不断增强,公司资本实力通过发行股票等方式进一步增强。因此,公司的资产负债率呈逐年下降趋势。

5、盈利能力分析:

(1)利润构成分析

公司近三年主要营业收入构成如下:

过去三年和一期,公司营业收入分别为5.66597亿元、9.11936亿元、266.8857万元和9.97027亿元。2017年营业收入同比增长3.42927亿元,增长60.26%。这主要是由于财富视觉传媒和网飞的营业收入增加,以及在报告期内将韩伟体育、未来方向和当代银星纳入合并报表的范围。2018年营业收入较上年增加175.6万元,增幅为192.61%,主要是由于新英格兰开曼岛(New England Cayman)纳入合并范围以及电影、电视和体育营销收入的增长。2019年1月至6月,营业收入较去年同期增加124,438,700元,增幅为14.26%,主要是由于报告期内合并报表中新增开曼岛导致营业收入较去年同期增加。

(2)盈利能力分析

公司最近三年和第一期盈利情况如下:

过去三年和第一期,公司毛利率分别为54.22%、55.98%、34.97%和32.93%。过去三年和第一期,公司毛利率呈现波动下降趋势,主要是由于公司影视部门和体育部门的成本增长率高于收入增长率。

6.未来业务目标和盈利能力的可持续性

结合当前文化产业发展的市场趋势,公司提出并制定了构建“大型文化产业整合平台”的长期发展战略,明确了公司围绕“大文化、大市场、大格局”的发展思路,当前发展重点是加大对“文化、体育、娱乐”相关产业的投资步伐和力度。同时,公司将通过“内生延伸”着力打造文化产业链,从而提升公司价值,进一步提升公司盈利能力,努力实现公司“大型文化产业整合平台”的美好愿景。

四.本次债券发行募集资金的使用

本次债券募集资金将用于补充营运资金,扣除发行费用后偿还债务,符合法律法规规定。这将有助于优化公司债务结构,拓宽融资渠道,降低融资成本,促进公司稳健发展。

V.其他重要事项

(一)担保情况

截至本公告披露日,公司累计对外担保金额为121,903.72万元,其中公司对控股子公司提供的担保金额为120,903.72万元;截至本公告披露日,公司为国华文创就公司控股子公司北京华娱向北京银行申请综合授信进行担保提供反担保

500彩票 上海时时乐走势图 秒速飞艇投注平台 快3彩票 香港六合投注

 我要评论:
Copyright 1998 - 2019 href="http://www.tryseven.com". All Rights Reserved
本站部分资源来自网友上传,如果无意之中侵犯了您的版权,请联系本站,本站将在3个工作日内删除。
Copyright @ 2012-2015 冯圈新闻 保留所有权利